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　　？今日獨家
　　三季報管窺中國經濟1
　　存款結構上，流失率最高的是“個人活期存款”；16家銀行15家三季度出現不良“雙升”
　　上市公司財報是觀察中國經濟的重要窗口，三季報披露日前落下帷幕，三季報財報中反映了哪些新的行業動向，從中透露出怎樣的經濟信號？為此，羊城晚報特推出《三季報管窺中國經濟》系列報道。
　　羊城晚報記者 吳海飛 戴曼曼
　　隨著10月31日民生銀行等7家上市銀行集中披露財報，16家上市銀行三季報悉數亮相。受宏觀經濟增速下滑影響，三季報上市銀行營收和凈利潤增速繼續呈現穩中趨降態勢。據羊城晚報記者統計，16家銀行凈利合計1萬億元，同比增速從2013年三季報的12.99%下滑至9.69%。而經濟下行風險下，銀行的不良貸款餘額和不良貸款比率繼續攀升，16家銀行15家三季度出現不良“雙升”局面。更值得關註的是銀行存款流失壓力，三季度16家銀行存款總額首次出現單季度負增長，極為罕見，部分銀行指互聯網金融衝擊為重要因素。
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　　11家銀行凈利潤增速下滑
　　由於近年宏觀經濟增速拾階而下，維持近十年高增長的銀行在2012年已顯出增長疲態，從今年三季報來看，增速放緩的趨勢繼續，但放緩幅度同比減小。
　　羊城晚報記者根據Wind提供的數據進行統計發現，三季報16家上市銀行合計實現營業收入2.5萬億元，與2013年同期的2.17萬億相比同增14.8%，這一增速比2013年的12.6%略有增加。從單個銀行來看，16家銀行同比全部錄得增長，股份制銀行及地方銀行增速明顯快於四大行，南京銀行和平安銀行同比增長分別為49.4%和46.34%，遠超行業平均。四大行增速基本在10%附近，交通銀行以8.8%的增速墊底，而股份制銀行營收增速大都處於20%一線。
　　而從歸屬母公司所有者的凈利潤來看，上市銀行出現明顯“增收不增利”情況。16家銀行合計凈利潤為1萬億元，與2013年的9184億元相比同比增9.69%，這與2013年的12.99%的同比增速相比下滑超過3個百分點。具體來看，16家銀行中有11家凈利潤同比增速較2013年出現下降，凈利增速下滑最大的是興業銀行，從2013年的同比增25.67%跌至增15.72%，下滑近10個百分點，中信銀行增速也下滑8個百分點。平安證券銀行業研究員勵雅敏認為，出現凈利潤增速低於預期的原因，主要是“不良”上升導致撥備的大幅增長。
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　　上市銀行不良貸款餘額同比增32%
　　羊城晚報記者統計發現，三季度上市銀行不良貸款餘額及不良貸款比率確實出現較為快速的攀升。
　　從不良貸款餘額來看，三季度末16家銀行有可對比數據的銀行有13家，不良貸款餘額總計5891億元，與半年報時的5440億元單季度環比增長了8.3%，而同比2013年三季報的4519億元，增幅達到31.78%。顯然，與營收和凈利潤增速相比，不良餘額31.78%的同比增速明顯快得多。其中三季度單季來看，有5家銀行不良貸款環比增幅在10%以上，增加最快的是中信銀行，達到16.57%，民生銀行增幅也達到14.58%。同比來看，“壞賬”增長最快的分別是興業銀行及中信銀行，雙雙同比增幅超過70%。不良餘額的上升導致計提更多的撥備，這也不難理解為何中信銀行三季報在營業收入增長21%的情況下，凈利增速卻僅有13%。？？
　　不良率方面，16家銀行則有15家出現了環比上升的局面，而與年初及去年三季度相比，16家銀行不良貸款比例全部上升。三季度末16家銀行平均不良貸款率突破1%達到1.05%，而這一數據在今年中、今年初和去年三季度末分別為0.99%、0.9%和0.87%，一路攀升的趨勢明顯。與不良餘額增長吻合，不良率最高的依然來自中信銀行，達到1.39%，與去年三季度末的0.9%相比，一年時間不良率快速增加了近0.5個百分點；農業銀行緊隨其後為1.29%。
　　對於不良“雙升”，多數銀行歸結為宏觀經濟影響。交通銀行便表示“本行不良貸款有所增加，仍主要集中在江浙地區，是當前經濟增速放緩、結構調整深化背景下民營中小企業經營風險對銀行信貸質量影響的集中體現”。興業銀行也表示，“不良貸款及關註貸款增加的原因主要是一些企業及個體工商戶受宏觀經濟增速放緩影響或自身經營管理不善，導致償債能力下降”。
　　C 編輯：王銳
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　　1.97%存款三季度“首現”下降
　　比不良貸款更具標誌意義的事件，或許是上市銀行存款總額首次出現下降。羊城晚報記者根據Wind提取的數據統計，三季度末16家上市銀行存款總額合計為75.61萬億元，這一數據與半年報的77.13萬億元相比流失了1.52萬億元，降幅1.97%。存款總額下降在近年來還是首次出現，可謂極其罕見。在去年四季度，16家上市銀行已經出現存款增長緩慢的態勢，去年末16家銀行存款總額合計70.42萬億元，比去年三季末的70.27億多出1500億元。而時隔九個月後，存款增速終於由正轉負。
　　個體來看，有13家銀行三季度出現存款流失，流失絕對額最大的是總體量最大的工商銀行，三季度存款流失3884億元，交通銀行流失2594億元，居第二，中信銀行流失1775億元居第三。從流失比例來看，則是交通銀行和中信銀行最高，三季度分別流失5.93%和5.81%，另外招商銀行和光大銀行的流失比例也達到了4.5%和3.8%。存款結構上，流失率最高的是“個人活期存款”，交通銀行三季度個人活期存款流失471億元，與半年報相比下降了8.38%；而南京銀行個人活期存款流失比例最大，其三季度流失了47.65億元，環比下降了25%。三季度光大銀行和浦發銀行個人活期存量流失率也達到19.12%和12.36%。
　　平安證券銀行業研究員勵雅敏認為，存款流失主要是因為9月出台的存款偏離度管理辦法對超過3%以上的偏離度懲罰過於嚴厲，導致銀行在季末沖存款時點的衝動大大降低，“同時疊加非標資產增速放緩導致派生存款減少的影響，基礎存款增速同比明顯放緩”。
　　除此之外，互聯網金融的調整也是不可忽視的重要因素，多家銀行在“管理層”討論中均提到了應對互聯網金融挑戰的措施。如平安銀行推出“橙子銀行”，並認為“既是本行順應互聯網趨勢發展與客戶金融需求和消費習慣變化的前瞻佈局，也是應對各種互聯網金融挑戰的創新之舉”。而交通銀行則表示“積極應對互聯網金融帶來的存款流失、客戶分流等挑戰”“著力吸引客戶，大力拓展儲蓄存款”。
　　上市銀行不良貸款比率
　　證券簡稱2014年三季末2014年半年末2013年年末2013年三季末
　　中信銀行1.39%1.19%1.03% 0.90%
　　農業銀行1.29%1.24%1.22% 1.24%
　　交通銀行1.17%1.13% 1.05% 1.01%
　　建設銀行1.13%1.04% 0.99% 0.98%
　　招商銀行1.10%0.98% 0.83% 0.79%
　　中國銀行1.07%1.02% 0.96% 0.96%
　　光大銀行1.07%1.11% 0.86%0.82%
　　工商銀行1.06%0.99% 0.94% 0.91%
　　民生銀行1.04%0.93% 0.85%0.78%
　　興業銀行0.99%0.97% 0.76%0.63%
　　平安銀行0.98%0.92% 0.89% 0.96%
　　華夏銀行0.96%0.93% 0.90%0.92%
　　浦發銀行0.96%0.93% 0.74% 0.69%
　　南京銀行0.94%0.93% 0.89%0.92%
　　寧波銀行0.89%0.89% 0.89% 0.84%
　　北京銀行0.76%0.68% 0.65% 0.61%
　　平均值1.05%0.99% 0.90%0.87%
　　製表/朱桂珍編輯：王銳
　　（原標題：上市銀行存款近年首下降 三季度16銀行流失1.5萬億）